CFD新手指南

什麼是差價合約？CFD的交易策略透過CFD可以交易什麼？CFD 合約的期限是多久？槓桿保證金要求點差、佣金和隔夜費用

什麼是差價合約？

差價合約 (CFD) 是一種金融衍生品，交易者可以利用它來推測各種標的資產的價格變動，包括外匯、股票、商品、指數和加密貨幣。

交易 CFD 時，您會與經紀商達成協議，合約開立到關閉期間，根據標的資產價值的變動來交換差額。

與傳統投資不同，交易差價合約（CFD）並不涉及實際持有標的資產或進行實體貨幣兌換。相反，你的盈虧取決於標的資產的價格波動。

CFD的交易策略

CFD讓交易更有靈活性，交易者可把握市場走勢，透過做多（買入）在市場上漲時獲利，或做空（賣出）在市場下跌時獲利。

多頭倉位（買入）

如果您預期某一標的資產的價格會上漲，您可以開立一個多頭（買入）CFD倉位，以在更高的價格平倉。如果資產價格上漲，您的倉位將獲利；如果價格下跌，您將面臨虧損。

空頭倉位（賣出）

相反，如果您認為某一標的資產的價格會下跌，您可以開出一個空頭（賣出）CFD倉位，以在更低的價格買回。在這種情況下，如果資產價格下跌，您的倉位將獲利；但如果價格上漲，您可能會遭受虧損。

透過CFD可以交易什麼？

透過CFD，您可以進行多市場交易，有效分散交易投資組合。您可以在Mitrade平台交易以下資產類別：

• 外匯：包括歐元/美元（EUR/USD）、英鎊/美元（GBP/USD）、美元/日圓（USD/JPY）等主要貨幣對，以及其他次要貨幣對。
• 股票：個股，例如蘋果（Apple, AAPL）、亞馬遜（Amazon, AMZN）以及特斯拉（Tesla, TSLA）。
• 指數：流行指數，例如納斯達克100（Nasdaq 100）、標普500（S&P 500, SPY）以及富時100（FTSE 100）。
• 商品：主要商品，如黃金（Gold, XAU/USD）、白銀（Silver, XAG/USD）以及原油（Crude Oil, WTI）。
• 加密貨幣：主流加密貨幣，例如比特幣（Bitcoin, BTC）、以太幣（Ethereum, ETH）以及瑞波幣（Ripple, XRP）。
• 交易所交易基金（ETF）：涵蓋熱門ETF，如景順納斯達克100指數基金（Invesco QQQ Trust Series 1，QQQ）、iShares羅素2000 ETF（IWM）、先鋒全美股票市場指數基金ETF（VTI）。

多樣化的資產類別使您能夠抓住不同市場趨勢和條件帶來的機會。

CFD 合約的期限是多久？

CFD 通常是開放式合約，沒有固定的合約期限。這意味著倉位會一直保持開立狀態，直到交易者決定平倉——可以透過賣出多頭持倉或回購空頭持倉來完成交易。

交易者需注意，在整個交易過程中必須維持保證金要求，以避免強制平倉。此外，持倉過夜將產生隔夜費用。此外，請務必查看每份合約的特定條款，因為某些差價合約（如與期貨掛鉤的CFD）可能會有到期日或其他由經紀商設定的特殊條件。

槓桿

交易 CFD 涉及槓桿的使用，使交易者能夠以較少的資金開立更大的倉位。換句話說，你只需支付交易總價值的一小部分作為保證金，其餘資金由經紀商提供。這種方式稱為保證金交易，交易者可透過這種方式放大市場敞口，從而擴大盈利，但同時也放大虧損。

例如，如果您有 500 美元的資本和 1:20 的槓桿，您可以控制價值 10,000 美元的倉位。如果槓桿降低到 1:10，您需要 1,000 美元的可用資本來控制相同的 10,000 美元倉位。

保證金要求

什麼是保證金？

保證金是交易者在進行 CFD 交易時必須持有的資金，以便開立和維持倉位。它相當於抵押品，用於覆蓋潛在虧損，並通常以交易名義價值的百分比表示。交易者需要了解以下兩種保證金：

1. 初始保證金 - 這是開立 CFD 倉位所需的金額，通常以交易名義價值的百分比表示。例如，如果初始保證金要求為 5%，則您需要 100 美元來控制 1:20 槓桿下的 2,000 美元倉位。

2. 維持保證金 - 這是你需要在帳戶中保持的最低資金，以維持倉位。一般設定為每種交易工具初始保證金的一半。例如，如果某筆交易的初始保證金要求為 5% ，那麼你的帳戶淨值需要保持在交易初始價值的 2.5% 以上，才能避免強制平倉。

示例

假設您的帳戶中有兩筆持倉，每個倉位的初始保證金要求為 500 美元，總初始保證金為 1,000 美元。每個倉位的維持保證金為 250 美元，因此總維持保證金為 500 美元。隨著市場波動，您的淨值也會波動。只要淨值維持在 500 美元的總維持保證金以上，您的交易就會繼續維持。但是，如果您的淨值跌至或低於500美元以下，您的持倉將被強制平倉以防止進一步損失。